이 기사는 2024년 08월 29일 15:19 thebell 에 표출된 기사입니다.

화장품 인수합병(M&A) 시장 '큰손'인 구다이글로벌이 크레이버코퍼레이션 인수를 위한 주식매매계약(SPA)을 체결했다. 사모펀드(PEF) 운용사 더터닝포인트와 미래에쿼티파트너스가 재무적투자자(FI)로 합류하는 딜로, 인수가는 3000억원대다.

29일 투자은행(IB) 업계에 따르면, 구다이글로벌과 화장품 브랜드 '스킨1004'를 운영하는 크레이버코퍼레이션 간 SPA가 체결됐다. 이후 연내 딜클로징이 완료할 것으로 관측된다. 크레이버코퍼레이션이 M&A 시장에 출회된 지 약 1년만이다. 크레이버코퍼레이션은 지난해 하반기부터 삼정KPMG를 자문사로 선정하고 매각을 추진해왔다.

자금은 어느 정도 확보한 상황으로 전해진다. FI인 더터닝포인트와 미래에쿼티파트너스가 전체 인수대금 가운데 70%가량을 책임지기로 했다. 두 FI 중 더터닝포인트가 대부분의 자금을 끌어 모으는 것으로 전해진다. 일부는 인수금융을 활용하고, 나머지는 프로젝트 펀드를 결성해 조달할 예정이다.

2010년 출범한 더터닝포인트는 경영진 대부분이 화장품 대기업 출신으로 꾸려진 회사다. 뷰티업계 전문성을 입증하며 크레이버코퍼레이션 딜에서 주도적 역할을 해왔다. 딜에 깊게 관여해온 만큼 대규모 자금을 베팅하려는 것으로 풀이된다.

인수대금의 30%가량은 구다이글로벌이 자금을 투입한다. 다만 기존 티르티르 인수 때도 FI였던 더함파트너스 지분을 추후 모두 사들였다는 점에서 이번 크레이버 역시 추후 지분을 가져갈 것이란 전망에 힘이 실린다.

이로써 구다이글로벌은 다시 한 번 화장품업체 인수합병(M&A) 시장의 큰손으로 등극했다. ‘조선미녀’ 브랜드를 운영하는 화장품 제조·판매업체로, 조선미녀의 흥행에 힘입어 대규모 현금을 쥐면서 볼트온을 거듭하며 사세를 확장하고 있다.

지난해 9월 더함파트너스가 티르티르를 인수할 무렵 전략적투자자(SI)로 참여해 890억원 규모 프로젝트 펀드에 100억원을 출자했다. 이후 7개월만인 올해 4월 더함파트너스가 들고 있던 티르티르 경영권을 1500억원에 사들였다. 올 6월에는 라카코스메틱 지분 88%를 425억원에 사들였다. 이번에도 수백억원을 베팅하며 크레이버 새 주인으로 올라섰다.